Afflelou lance la procédure pour revenir en Bourse

par Gilles Guillaume

PARIS (Reuters) - Le groupe d'optique Afflelou lance la procédure pour revenir en Bourse d'ici la fin de l'année avec l'enregistrement, mardi, de son document de base auprès de l'Autorité des marchés financiers (AMF).

Afflelou, qui a quitté la Bourse il y a huit ans, compte sur cette opération pour accélérer son développement et renforcer ses positions en Europe, à l'international, sur le segment discount et sur le marché des aides auditives.

"L'enregistrement du document de base constitue la première étape de l'introduction en Bourse d'Afflelou sur le marché réglementé d'Euronext Paris", a précisé l'opticien dans un communiqué.

"La réalisation de cette introduction en Bourse, qui pourrait intervenir avant la fin de l'année, est conditionnée à un certain nombre de facteurs, y compris la délivrance par l'AMF d'un visa (...) et les conditions de marché."

Lancé en 1972 à Bordeaux, le groupe comptait 1.395 magasins dans le monde au 31 juillet 2016 pour un chiffre d'affaires de 346 millions d'euros et une marge d'Ebit ajusté de 19%. La holding du fondateur Alain Afflelou détient 14% du capital du groupe aujourd'hui.

Selon le quotidien Les Echos, qui cite des sources concordantes, l'opération, qui portera sur une participation minoritaire, devrait dépasser le placement en mai dernier de Maisons du Monde pour 380 millions d'euros, devenant ainsi la plus grosse introduction en Bourse de l'année sur la place de Paris.

Afflelou s'était introduit sur le second marché de la Bourse de Paris en 2002. Quatre ans plus tard, le fonds d'investissement Bridgepoint avait pris le contrôle du groupe dans le cadre d'un LBO, avant de radier la société Alain Afflelou de la cote en 2008.

En 2012, Bridgepoint a cédé sa participation à Lion Capital, qui possède aujourd'hui 39% du capital, suivi de la Caisse de dépôt et placement du Québec (29%), du fonds Apax (14%), de la holding Afflelou et du management (4%).

(Edité par Dominique Rodriguez)